期货跨商品套利的主要特点是:商品期货合约丌同，但相互关联性较大(如小麦和玉米乊间的价格变化趋势相关性很大)，两种商品期货的交割月份相同。一般来说，迚行期货跨商品套利交易时所选择的两种商品大都是具有某种替代性戒受同一供求因素制约的商品。我们拿硬麦期货和强麦期货迚行丼例说明什么是期货跨商品套利。同时说说期货跨商品套利技巧，让大家能够更清楚的知道什么是跨商品套利。“跨品种套利就是买入相对价格比较低的商品期货合约，同时卖出相对价格高的商品期货的等量合约，等待有利时机，低价买迚原来持有的空头合约，高价卖出原来的多头合约，两份合约同时对冲，同时结束，一盈一亏，盈亏相抵后，就获取了两者间的利润。”传统套利方式包括了比价套利不价差套利。传统理论认为期货价差应当在合理变化范围内，历史会发生重演。丌过个人观点更倾向于认为跨品种套利只是一种广义的套利，实质上是一种投机策略。

正向套利流程如下：(1)根据市场各套利的参数、沪深300指数值，计算指定套利合约的上下边界。(2)判断指定套利合约的价格是否处于套利边界之内，如果处于套利边界之内，则不进行套利活动。(3)如果合约价格处于套利边界之外，继续判断套利空间的大小，如果套利空间符合预期收益率目标，则进场套利。(4)根据合约价格与上下边界的比较结果，确定具体操作是正向套利还是反向套利，然后重复以上流程。

你好，期货基本面研究的几条经验1wind的大宗商品数据库~必须有~这个是前提（或者你仅仅有某个产业链的数据库也行）~没有的话不用再去研究基本面了~你连个开工率~库存平衡表都没数据还研究个锤子~这都还不要求你去调研拿一手资料~仅仅是理顺产业链上下游的供给矛盾~了解价格的内因驱动力2JackD.Schwager:《史瓦格期貨基本分析》~国内唯一一本系统性的讲期货基本面研究的书籍~还是繁体字版本~至少这个书要看过~有个粗略的研究方法与概念3扑克投资家、对冲投研等网上优秀的大宗研究文章~看别人是怎么做研究的（特别是现货行业的）~期货公司的研究报告基本上都不需要去看...~其实期货公司的也有很小一部分研究报告做的非常好的~每次问起就是仅供本公司客户...我看了那么多姜超荀玉根尼古拉斯金涛的报告我也不是他们公司的客户~...我有时候觉得在期货公司做研发真是命苦~~4学会结合实时新闻分析行情~

在期货交易中，很多投资者都对跨期套利没有全面的了解，那么今天为大家详细阐述期货交易中的跨市套利。①期货交割标的物的品质相同或相近②期货品种在两个期货市场的价格走势具有很强的相关性③进出口政策宽松，商品可以在两国自由流通。例如：铜铝跨市套利　　国内外铜市之间的跨市套利，是近几年来比较流行和熟悉的一种套利方式。这主要是因为国内外铜价之间经常保持高度的正相关性，具备套利的良好条件；同时由于铜进口关税只有2%，使国内外铜市场具有较高的融通性和联动性，适合进行套利交易。尽管从历史走势看，沪铜和LME铜的价格之间存在着比较稳定的价差关系，即两市铜价运行的方向与速度趋于一致，但由于两者在地理位置、各自供求基本面及资金面等方面存在一定差异，使两者的比价关系经常随着行情的起伏而出现波动或偏离，套利商正是从这些价差的有利变动中来获利。　　相对来说，国内外铝的跨市套利就存在一定的缺陷：一是铝进口税率高达9%，内外融通性差，更重要的是近几年中国逐步从以前的铝净进口国，转变为净出口国，习惯上在外盘买进而在国内抛出的套利交易失去基础，而反向套利则涉及到实物出口，非一般投机商所愿为之。二是沪铝市场发育一直不成熟，持仓量过小，套利的大规模头寸进出不易。三是沪铝价格波动更多的受国内现货市场及供需基本面的影响，或随现货价格波动，与外盘的联动性较差，有时甚至出现背离。因此，铝市的跨市套利交易存在一定的风险，但其总体走向是趋于一致的，适合做中长线套利头寸。另外，随着沪铝的活跃和入世后关税的逐步降低，两市的联动性或相关性将进一步增强，套利的机会也会增加。因此，国内外铝之间的套利也将和铜市一样日臻成熟，值得关注。

期现套利是指某种期货合约，当期货市场与现货市场在价格上出现差距，从而利用两个市场的价格差距，低买高卖而获利。期现套利主要包括正向买进期现套利和反向买进期现套利两种。期现套利有两种类型：当现货指数被低估，某个交割月份的期货合约被高估时，投资者可以卖出该期货合约，同时根据指数权重买进成份股，建立套利头寸。当现货和期货价格差距趋于正常时，将期货合约平仓，同时卖出全部成份股，可以获得套利利润，这种策略称为正向基差套利。当现货指数被高估，某个交割月份的期货合约被低估时，如果允许融券，投资者可以买入该期货合约，同时按照指数权重融券卖空成份股，建立套利头寸。当现货和期货价格趋于正常时，同时平仓，获利了结，这是反向基差套利。

跨品种套利主要是指在买入或卖出某种商品(合约)的同时，卖出或买入相关的另一种商品(合约)，当两者的差价收缩或扩大至一定程度时，平仓了结的交易方式。从套利机制上讲，商品期货套利划分为两种套利类型:内因套利和关联套利。

支撑线和压力线是趋势分析的重要依据。一般在支撑线和压力线的附近，投资者需要仔细观察是否有较大的成交量，那么该区域会成为支撑线或压力线。支撑线和压力线不仅出现在成交量的密集区，而且出现在大涨或大跌之时。

卖出某一期货品种较近月份合约的同时，买入较远月份的合约进行套利，这就是熊市套利操作。举例来说，假设交易者在某年7月8日看到，11月份上海期货交易所天然橡胶期货合约价格为12955元/吨，次年1月份合约价格为13420元/吨，前者比后者低465元/吨。交易者预计天然橡胶价格将下降，11月与次年1月的期货合约的价差将有可能扩大。于是，交易者在卖出60手（1手为5吨）11月份天然橡胶期货合约的同时，买入60手次年1月份合约。到了9月8日，11月和次年1月的天然橡胶期货价格分别下降为12215元/吨和12775元/吨，两者的价差为560元/吨，价差扩大。此时，交易者同时将两种期货合约平仓，完成套利交易。从操作结果来看，交易者在11月份天然橡胶期货合约上盈利12955-12215=740元/吨，次年1月份天然橡胶期货合约则亏损645元/吨（12775-13420=-645元/吨），总体上盈利740-645=95元/吨，这实际上也是价差扩大的变动值（560-465=95元/吨）。也就是说，交易者预计天然橡胶期货价格将下跌，两个月后，天然橡胶期货的走势与交易者判断一致，最终使得套利者获得95元/吨的盈利。需要注意，当较近月份合约的价格已经相当低，以至于不可能进一步偏离较远月份合约时，进行熊市套利交易很难获利。

指数加权移动平均线是一神特殊的加权移动平均线。与一般的加权移动平均线一样，指数加权移动平均线也采取前沿加重方式。不过，与其它移动平均方法不同的是，在指数加权移动平均值的计算方法中，包括的不是一段数据，而是所有历史数据a在这种移动平均方法中，对全部历史价格数据分配了逐步减少的权重。每一个价格数据的权重都对后来的一个价格数据的权重按照措数形式递减，因此，这种方法就得到了所谓指数加权移动千均线的名称。指数加权移动平均线最常见的用处之一，是应用在MACD方法中<移动平均线相互验证/相互背离交易法），MACD方法由两条曲线组成。第一条曲线，表示的是两条指数加权移动平均线的差（通常采用26个时间单位和12个时间单位的两条指数加权移动平均线第二条曲线，是第一条曲线的指数加权移动平均线(通常采用9个时间单位作为时间参数），即第一根曲线所表示的两裉指数加权平均线之差的指数加权平均线。第二条曲线称为信号线，在讨论图13.7和13.8所示的实例时，我们还要进一步探讨MACD方法.

你好，经济形势的影响下，趋势性行情，是获利点。

你好，主要是美国原油库存储量多了，造成下跌

你好，我做统计套利很久了，套利主要理论依据就是品种之间的相关性。要选择相关性很强的品种，属于产业链上下游或者可以替代的品种之间。例如：螺纹和如卷，豆粕和豆油，他们的相关系数都在0.9以上，可以很好的做套利对冲，风险小，盈利可观，对厌恶风险的投资者来说是相当不错的选择，欢迎详细咨询！

你好，目前还没有放开，不过会逐渐放开的

你好，期货行情上涨还是下跌，都是波浪式前进，只不过上涨的过程比较艰难，下跌动能更大

你好，在实战交易中，期货中的缩量阳线并不能确定行情的情况，还要看所处的位置及分析时所用K线的周期级别，这都是相互配合产生分析，欢迎咨询