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怎样用Delta和Gamma对期权头寸进行有效的对冲?

发布于 2021-09-13 11:29:19

怎样用Delta和Gamma对期权头寸进行有效的对冲?

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项经理
项经理 2021-09-13
这家伙很懒,什么也没写!

对冲是一门学问,是控制风险的有效手段。利用的好,甚至可以实现套利,比如铁汇赠金对冲,就是套利。简单对冲,就是不同账户之间建立相反地头寸,这样市场行情波动时,盈亏相抵,就有效控制了风险。举例说明:现货市场购买了一批金条,合同在三个月后执行,为了防止三个月内金条价格下跌可能带来的损失,可以在期货市场做一个黄金空单,如果三月内金价跌了,这个空单盈利,就能抵消掉实物金价的损失。

陈顾问
陈顾问 2021-09-13
这家伙很懒,什么也没写!

Delta介绍衍生证券的Delta为衍生证券的价格变化与其标的资产价格变化的比率,假设△c表示衍生证券价格的变化,△F表示标的资产的价格,Delta用△记号,则△=△c/△F 。Delta实际上度量的是当资产的价格发生变化时,衍生证券的价格变化是多少。例如,假设看涨期权的价格F为300,Delta为0.2,价格为15000。

张经理.
张经理. 2021-09-13
这家伙很懒,什么也没写!

使用Delta和Gamma对期权头寸进行有效对冲,需要清楚专业的知识并且会熟练的操作期权,建议多看看期权专业书籍。etf期权开通条件是要有50万以上的资金或者证券市值,开期权之前需要核验投资经验是否达到半年以上。临柜办理的时候要带上银行卡和本人身份证,在我公司开户可以获得一口价1.8元一张的全包费用!

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