期货近月合约价格高于远月合约价格是为什么?

12 个回答

光大期货-陈经理 2021-09-10

这家伙很懒，什么也没写！

因为供需发生了变化。近月需求大于远月

王顾问 2021-09-10

这家伙很懒，什么也没写！

现货是期货的根本载体和基础。期货远月和近月的划分，是跟商品合约到期交割的月份有关，期货合约的交割月份比较远的可以称作远月合约，交割期临近的就是近月合约。临近交割时，期货价格都会向现货价格靠拢并最终趋于一致，期货涨跌其实就是向现货价格回归的过程。期货合约上近月价相当于现货价，所以期货远期合约价格最终要向近月价靠拢，期货合约的涨跌其实就是远月向近月的价格回归过程。在期货合约中经常会出现近月合约与远月合约走势相异的情况。近月价减去远月价，如果价差为正值，说明近月价高远月低，也就是现货价高期货低，就可以在期货上逢低做多远月，价差越大说明期货价格越被市场低估后市就越具有上涨空间。反之，近月价减去远月价，如果价差为负值，说明近月价低远月高，也就是现货价低期货高，就可以在期货上逢高做空远月，价差的绝对值越大说明期货价格越被市场高估后市就越具有下跌空间。

期货刘经理 2021-09-10

这家伙很懒，什么也没写！

你好！这个现象是很正常的，近月合约是马上就要进行交割了，交割时候企业多会有很大当作的，一把近期合约都是有可能逆势上涨的，这样因为企业要进行套保，套现，实物交割等多方面不过一般我不建议您投资近期合约，近期合约波动太大，不一小心就会出现偏差，导致亏损一般我们还是选择远期性主力合约，比较稳定，机会也大，成交量也高办理期货账户，欢迎添加我好友或者打我电话咨询（免费发送期货日内学习资料）